+1 сесс.
Медианная доходность +1.23%Завершённых наблюдений: 14
- Средние 50%
- -0.82% … +2.14%
- Положительных результатов
- 64%
Texas Instruments · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Texas Instruments относительно собственной истории.
TXN Очень редкое
-3.70%
-3.26σ
Примерно раз в 126 торговых сессий
10 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность -0.33%Завершённых наблюдений: 14
- Средние 50%
- -1.73% … +3.34%
- Положительных результатов
- 43%
+30 сесс.
Медианная доходность -1.06%Завершённых наблюдений: 14
- Средние 50%
- -2.41% … +2.89%
- Положительных результатов
- 43%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: TXN (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 25 апр 2023 | -3.26σ | -3.70% | Примерно раз в 126 торговых сессий10 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | -2.91% | -4.19% | +1.54% |
| 6 янв 2023 | +2.61σ | +4.93% | Примерно раз в 52 торговые сессии24 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | +0.87% | -0.80% | -2.51% |
| 10 ноя 2022 | +2.70σ | +5.88% | Примерно раз в 60 торговых сессий21 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | +2.75% | -1.31% | -5.90% |
| 13 сен 2022 | -2.59σ | -4.65% | Примерно раз в 44 торговые сессии28 сопоставимых движений / 1,243 наблюдений | +1.60% | -0.02% | -0.30% |
| 27 июл 2022 | +3.92σ | +6.65% | Примерно раз в 134 торговые сессии9 сопоставимых движений / 1,210 наблюдений | +2.45% | +7.44% | -1.82% |
| 3 фев 2022 | -3.57σ | -6.52% | Примерно раз в 121 торговую сессию9 сопоставимых движений / 1,091 наблюдений | -2.37% | -7.47% | +2.57% |
| 7 янв 2022 | -3.07σ | -3.92% | Примерно раз в 77 торговых сессий14 сопоставимых движений / 1,073 наблюдений | +1.96% | -0.64% | -7.11% |
| 27 окт 2021 | -4.01σ | -5.02% | Примерно раз в 128 торговых сессий8 сопоставимых движений / 1,023 наблюдений | +0.41% | +3.37% | +3.37% |
| 28 сен 2021 | -2.60σ | -2.72% | Примерно раз в 46 торговых сессий22 сопоставимых движений / 1,002 наблюдений | -0.93% | +0.22% | -2.10% |
| 22 июл 2021 | -4.09σ | -5.32% | Примерно раз в 136 торговых сессий7 сопоставимых движений / 955 наблюдений | +1.60% | +3.70% | +2.99% |
| 21 июл 2021 | +3.13σ | +3.45% | Примерно раз в 95 торговых сессий10 сопоставимых движений / 954 наблюдений | -5.32% | -1.86% | -3.03% |
| 28 апр 2021 | -2.55σ | -4.41% | Примерно раз в 41 торговую сессию22 сопоставимых движений / 896 наблюдений | +2.20% | +3.27% | +3.40% |
| 27 янв 2021 | -4.21σ | -4.98% | Примерно раз в 139 торговых сессий6 сопоставимых движений / 833 наблюдений | +3.87% | +4.30% | +7.38% |
| 19 янв 2021 | +2.55σ | +2.96% | Примерно раз в 39 торговых сессий21 сопоставимых движений / 827 наблюдений | -0.49% | -2.85% | -2.07% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.