+1 сесс.
Медианная доходность -1.19%Завершённых наблюдений: 16
- Средние 50%
- -4.00% … -0.58%
- Положительных результатов
- 13%
PayPal · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение PayPal относительно собственной истории.
PYPL Исключительное
-12.73%
-6.49σ
1 раз за 5 лет
1 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений
Малая историческая выборка Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность -2.98%Завершённых наблюдений: 16
- Средние 50%
- -7.17% … +1.12%
- Положительных результатов
- 31%
+30 сесс.
Медианная доходность -8.86%Завершённых наблюдений: 16
- Средние 50%
- -20.77% … +1.32%
- Положительных результатов
- 31%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: PYPL (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 9 мая 2023 | -6.49σ | -12.73% | 1 раз за 5 лет1 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | -3.83% | -7.03% | +4.04% |
| 21 мар 2023 | +2.64σ | +4.79% | Примерно раз в 41 торговую сессию31 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | -3.10% | -3.04% | -6.90% |
| 10 ноя 2022 | +3.13σ | +10.32% | Примерно раз в 70 торговых сессий18 сопоставимых движений / 1,258 наблюдений | +4.87% | -7.11% | -20.47% |
| 27 июл 2022 | +3.29σ | +12.18% | Примерно раз в 81 торговую сессию15 сопоставимых движений / 1,210 наблюдений | -0.65% | +10.30% | +11.28% |
| 28 апр 2022 | +2.80σ | +11.48% | Примерно раз в 55 торговых сессий21 сопоставимых движений / 1,149 наблюдений | -4.52% | -13.64% | -13.89% |
| 20 апр 2022 | -2.66σ | -8.45% | Примерно раз в 36 торговых сессий32 сопоставимых движений / 1,143 наблюдений | -5.80% | -7.34% | -6.93% |
| 2 фев 2022 | -10.54σ | -24.59% | Ранее не наблюдалось за 4 года0 сопоставимых движений / 1,090 наблюдений | -6.24% | -13.03% | -15.40% |
| 21 янв 2022 | -2.53σ | -5.62% | Примерно раз в 33 торговые сессии33 сопоставимых движений / 1,082 наблюдений | -0.84% | +7.50% | -42.76% |
| 9 ноя 2021 | -5.35σ | -10.46% | 1 раз за 4 года1 сопоставимых движений / 1,032 наблюдений | -0.38% | -2.40% | -6.69% |
| 21 окт 2021 | -2.87σ | -5.86% | Примерно раз в 60 торговых сессий17 сопоставимых движений / 1,019 наблюдений | -1.16% | -4.91% | -24.37% |
| 20 окт 2021 | -2.87σ | -4.91% | Примерно раз в 60 торговых сессий17 сопоставимых движений / 1,018 наблюдений | -5.86% | -9.97% | -27.56% |
| 28 сен 2021 | -2.73σ | -4.10% | Примерно раз в 42 торговые сессии24 сопоставимых движений / 1,002 наблюдений | -1.22% | +0.51% | -21.65% |
| 29 июл 2021 | -5.18σ | -6.23% | 1 раз за 4 года1 сопоставимых движений / 960 наблюдений | -2.70% | -1.77% | +0.41% |
| 4 фев 2021 | +2.91σ | +7.36% | Примерно раз в 56 торговых сессий15 сопоставимых движений / 839 наблюдений | -0.37% | +12.71% | -10.78% |
| 9 ноя 2020 | -2.77σ | -8.88% | Примерно раз в 46 торговых сессий17 сопоставимых движений / 780 наблюдений | -0.74% | +2.92% | +31.82% |
| 4 ноя 2020 | +2.76σ | +8.05% | Примерно раз в 43 торговые сессии18 сопоставимых движений / 777 наблюдений | +5.29% | -2.92% | +21.22% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.