+1 сесс.
Медианная доходность +0.27%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- -2.27% … +1.10%
- Положительных результатов
- 57%
ServiceNow · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение ServiceNow относительно собственной истории.
NOW Редкое
+3.15%
+2.50σ
Примерно раз в 32 торговые сессии
31 сопоставимых движений / 977 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность -1.08%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- -3.44% … +5.57%
- Положительных результатов
- 43%
+30 сесс.
Медианная доходность +5.24%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- +0.44% … +8.14%
- Положительных результатов
- 71%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: NOW (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 23 авг 2021 | +2.50σ | +3.15% | Примерно раз в 32 торговые сессии31 сопоставимых движений / 977 наблюдений | +0.39% | +5.07% | +2.26% |
| 10 июн 2021 | +2.85σ | +5.25% | Примерно раз в 77 торговых сессий12 сопоставимых движений / 926 наблюдений | +1.82% | +9.33% | +19.84% |
| 29 апр 2021 | -5.21σ | -9.37% | 2 раз за 4 года2 сопоставимых движений / 897 наблюдений | +0.27% | -7.56% | -1.38% |
| 3 мар 2021 | -2.71σ | -6.06% | Примерно раз в 48 торговых сессий18 сопоставимых движений / 857 наблюдений | -4.92% | -5.19% | +8.40% |
| 28 янв 2021 | +3.34σ | +7.31% | Примерно раз в 119 торговых сессий7 сопоставимых движений / 834 наблюдений | -2.00% | +6.07% | -11.73% |
| 4 ноя 2020 | +2.84σ | +6.98% | Примерно раз в 71 торговую сессию11 сопоставимых движений / 777 наблюдений | +3.41% | -1.08% | +7.88% |
| 29 окт 2020 | +2.85σ | +5.48% | Примерно раз в 77 торговых сессий10 сопоставимых движений / 773 наблюдений | -2.55% | -1.69% | +5.24% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.