+1 сесс.
Медианная доходность +0.85%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- -1.98% … +1.92%
- Положительных результатов
- 67%
Home Depot · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Home Depot относительно собственной истории.
HD Исключительное
-4.27%
-4.43σ
3 раз за 4 года
3 сопоставимых движений / 973 наблюдений
Малая историческая выборка Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность -0.22%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- -3.44% … +0.16%
- Положительных результатов
- 33%
+30 сесс.
Медианная доходность -0.80%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- -1.83% … +3.79%
- Положительных результатов
- 50%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: HD (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 17 авг 2021 | -4.43σ | -4.27% | 3 раз за 4 года3 сопоставимых движений / 973 наблюдений | +0.25% | +0.23% | +5.04% |
| 12 мая 2021 | -3.19σ | -4.13% | Примерно раз в 70 торговых сессий13 сопоставимых движений / 906 наблюдений | +2.66% | -0.39% | -1.63% |
| 11 мая 2021 | -2.79σ | -3.07% | Примерно раз в 53 торговые сессии17 сопоставимых движений / 905 наблюдений | -4.13% | -4.46% | -5.74% |
| 23 фев 2021 | -2.54σ | -3.12% | Примерно раз в 32 торговые сессии27 сопоставимых движений / 851 наблюдений | -2.72% | -6.10% | +16.92% |
| 27 янв 2021 | -2.52σ | -3.03% | Примерно раз в 31 торговую сессию27 сопоставимых движений / 833 наблюдений | +1.46% | +1.76% | -1.90% |
| 9 ноя 2020 | -3.65σ | -5.02% | Примерно раз в 98 торговых сессий8 сопоставимых движений / 780 наблюдений | +2.07% | -0.05% | +0.03% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.