+1 сесс.
Медианная доходность +0.52%Завершённых наблюдений: 5
- Средние 50%
- +0.22% … +1.62%
- Положительных результатов
- 80%
UK 100 (FTSE) · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение UK 100 (FTSE) относительно собственной истории.
UKX Редкое
-2.00%
-2.90σ
Примерно раз в 45 торговых сессий
20 сопоставимых движений / 894 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +1.48%Завершённых наблюдений: 5
- Средние 50%
- -1.44% … +3.22%
- Положительных результатов
- 60%
+30 сесс.
Медианная доходность +2.98%Завершённых наблюдений: 5
- Средние 50%
- -0.29% … +3.72%
- Положительных результатов
- 60%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: ^FTSE (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 20 апр 2021 | -2.90σ | -2.00% | Примерно раз в 45 торговых сессий20 сопоставимых движений / 894 наблюдений | +0.52% | +1.48% | +2.98% |
| 26 фев 2021 | -2.95σ | -2.53% | Примерно раз в 54 торговые сессии16 сопоставимых движений / 859 наблюдений | +1.62% | +3.81% | +6.28% |
| 15 фев 2021 | +2.95σ | +2.52% | Примерно раз в 53 торговые сессии16 сопоставимых движений / 850 наблюдений | -0.11% | -1.44% | -0.29% |
| 6 янв 2021 | +3.14σ | +3.47% | Примерно раз в 75 торговых сессий11 сопоставимых движений / 822 наблюдений | +0.22% | -1.55% | -1.91% |
| 9 ноя 2020 | +3.77σ | +4.68% | Примерно раз в 131 торговую сессию6 сопоставимых движений / 785 наблюдений | +1.79% | +3.22% | +3.72% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.