+1 сесс.
Медианная доходность +0.99%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- +0.64% … +1.46%
- Положительных результатов
- 100%
US 30 (Dow Jones) · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение US 30 (Dow Jones) относительно собственной истории.
DJI Очень редкое
-2.09%
-3.22σ
Примерно раз в 73 торговые сессии
13 сопоставимых движений / 952 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +2.85%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- +2.32% … +3.83%
- Положительных результатов
- 100%
+30 сесс.
Медианная доходность +4.65%Завершённых наблюдений: 7
- Средние 50%
- +3.95% … +8.56%
- Положительных результатов
- 100%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: ^DJI (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 19 июл 2021 | -3.22σ | -2.09% | Примерно раз в 73 торговые сессии13 сопоставимых движений / 952 наблюдений | +1.62% | +2.85% | +4.23% |
| 21 июн 2021 | +2.62σ | +1.76% | Примерно раз в 33 торговые сессии28 сопоставимых движений / 933 наблюдений | +0.20% | +1.85% | +3.66% |
| 18 июн 2021 | -2.85σ | -1.58% | Примерно раз в 37 торговых сессий25 сопоставимых движений / 932 наблюдений | +1.76% | +3.01% | +4.65% |
| 12 мая 2021 | -2.87σ | -1.99% | Примерно раз в 38 торговых сессий24 сопоставимых движений / 906 наблюдений | +1.29% | +1.85% | +1.81% |
| 29 янв 2021 | -2.54σ | -2.03% | Примерно раз в 26 торговых сессий32 сопоставимых движений / 835 наблюдений | +0.76% | +4.65% | +9.91% |
| 27 янв 2021 | -3.28σ | -2.05% | Примерно раз в 76 торговых сессий11 сопоставимых движений / 833 наблюдений | +0.99% | +2.79% | +7.20% |
| 28 окт 2020 | -3.27σ | -3.43% | Примерно раз в 70 торговых сессий11 сопоставимых движений / 772 наблюдений | +0.52% | +6.80% | +13.12% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.