+1 сесс.
Медианная доходность +1.37%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- +0.79% … +1.54%
- Положительных результатов
- 75%
Australia 200 (ASX) · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Australia 200 (ASX) относительно собственной истории.
AS51 Редкое
-1.81%
-3.00σ
Примерно раз в 52 торговые сессии
18 сопоставимых движений / 935 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +2.47%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- +1.37% … +3.50%
- Положительных результатов
- 100%
+30 сесс.
Медианная доходность +4.04%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- +2.90% … +4.62%
- Положительных результатов
- 100%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: ^AXJO (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 21 июн 2021 | -3.00σ | -1.81% | Примерно раз в 52 торговые сессии18 сопоставимых движений / 935 наблюдений | +1.48% | +1.07% | +3.54% |
| 19 мая 2021 | -3.02σ | -1.90% | Примерно раз в 57 торговых сессий16 сопоставимых движений / 913 наблюдений | +1.27% | +3.57% | +4.82% |
| 26 фев 2021 | -2.88σ | -2.35% | Примерно раз в 48 торговых сессий18 сопоставимых движений / 857 наблюдений | +1.74% | +1.47% | +4.55% |
| 28 янв 2021 | -2.54σ | -1.93% | Примерно раз в 40 торговых сессий21 сопоставимых движений / 836 наблюдений | -0.64% | +3.47% | +0.97% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.