+1 сесс.
Медианная доходность +0.27%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- +0.05% … +0.34%
- Положительных результатов
- 88%
Euro / Japanese Yen · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Euro / Japanese Yen относительно собственной истории.
EURJPY Исключительное
-2.19%
-4.51σ
3 раз за 4 года
3 сопоставимых движений / 1,158 наблюдений
Малая историческая выборка
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +0.33%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- -0.51% … +0.70%
- Положительных результатов
- 63%
+30 сесс.
Медианная доходность +1.35%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- +0.46% … +1.83%
- Положительных результатов
- 88%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: EURJPY=X (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 7 мар 2022 | -4.51σ | -2.19% | 3 раз за 4 года3 сопоставимых движений / 1,158 наблюдений | +0.28% | +3.81% | +9.55% |
| 4 фев 2022 | +4.79σ | +1.71% | 1 раз за 4 года1 сопоставимых движений / 1,137 наблюдений | +0.40% | -0.63% | +0.04% |
| 24 сен 2021 | +3.48σ | +0.91% | Примерно раз в 116 торговых сессий9 сопоставимых движений / 1,042 наблюдений | +0.25% | -0.48% | +1.55% |
| 18 июн 2021 | -4.16σ | -1.09% | 3 раз за 4 года3 сопоставимых движений / 972 наблюдений | -0.47% | +0.39% | -1.04% |
| 24 мар 2021 | -3.03σ | -1.02% | Примерно раз в 70 торговых сессий13 сопоставимых движений / 910 наблюдений | +0.02% | +1.39% | +2.24% |
| 25 фев 2021 | +2.66σ | +0.80% | Примерно раз в 47 торговых сессий19 сопоставимых движений / 891 наблюдений | +0.32% | +0.27% | +1.15% |
| 2 дек 2020 | +3.03σ | +1.13% | Примерно раз в 69 торговых сессий12 сопоставимых движений / 830 наблюдений | +0.50% | +0.47% | +0.59% |
| 10 ноя 2020 | +3.07σ | +1.24% | Примерно раз в 81 торговую сессию10 сопоставимых движений / 814 наблюдений | +0.06% | -0.99% | +1.69% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.