+1 сесс.
Медианная доходность +0.02%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- -0.12% … +0.23%
- Положительных результатов
- 50%
Euro / Swiss Franc · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Euro / Swiss Franc относительно собственной истории.
EURCHF Редкое
+0.70%
+2.89σ
Примерно раз в 80 торговых сессий
14 сопоставимых движений / 1,119 наблюдений
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +0.02%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- -0.10% … +0.70%
- Положительных результатов
- 50%
+30 сесс.
Медианная доходность -0.56%Завершённых наблюдений: 8
- Средние 50%
- -1.09% … +0.41%
- Положительных результатов
- 38%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: EURCHF=X (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 11 янв 2022 | +2.89σ | +0.70% | Примерно раз в 80 торговых сессий14 сопоставимых движений / 1,119 наблюдений | -0.08% | -1.14% | -1.41% |
| 7 дек 2021 | +2.53σ | +0.58% | Примерно раз в 42 торговые сессии26 сопоставимых движений / 1,094 наблюдений | -0.20% | -0.06% | -0.15% |
| 1 ноя 2021 | -2.91σ | -0.62% | Примерно раз в 82 торговые сессии13 сопоставимых движений / 1,068 наблюдений | -0.34% | -0.21% | -1.56% |
| 31 авг 2021 | +2.63σ | +0.61% | Примерно раз в 51 торговую сессию20 сопоставимых движений / 1,024 наблюдений | -0.09% | +0.70% | -0.96% |
| 9 июл 2021 | -4.13σ | -0.72% | 3 раз за 4 года3 сопоставимых движений / 987 наблюдений | +0.11% | -0.03% | -0.99% |
| 24 фев 2021 | +4.84σ | +0.93% | 2 раз за 3 года2 сопоставимых движений / 890 наблюдений | +0.33% | +1.11% | +0.49% |
| 31 дек 2020 | -4.10σ | -0.84% | 2 раз за 3 года2 сопоставимых движений / 851 наблюдений | +0.34% | +0.70% | +0.45% |
| 10 ноя 2020 | +5.78σ | +0.92% | Ранее не наблюдалось за 3 года0 сопоставимых движений / 814 наблюдений | +0.19% | +0.08% | +0.40% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.