+1 сесс.
Медианная доходность +2.00%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- +0.74% … +3.19%
- Положительных результатов
- 100%
Crude Oil WTI · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Crude Oil WTI относительно собственной истории.
USOIL Исключительное
-7.64%
-4.34σ
2 раз за 3 года
2 сопоставимых движений / 868 наблюдений
Малая историческая выборка Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +3.17%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- +1.99% … +4.38%
- Положительных результатов
- 75%
+30 сесс.
Медианная доходность +3.59%Завершённых наблюдений: 4
- Средние 50%
- -0.16% … +9.85%
- Положительных результатов
- 75%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: USO ETF proxy (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 18 мар 2021 | -4.34σ | -7.64% | 2 раз за 3 года2 сопоставимых движений / 868 наблюдений | +3.21% | +3.58% | +6.92% |
| 4 мар 2021 | +2.56σ | +4.69% | Примерно раз в 41 торговую сессию21 сопоставимых движений / 858 наблюдений | +3.18% | +2.76% | +0.26% |
| 22 фев 2021 | +2.67σ | +4.03% | Примерно раз в 50 торговых сессий17 сопоставимых движений / 850 наблюдений | +0.82% | -0.34% | -1.41% |
| 5 янв 2021 | +3.01σ | +4.82% | Примерно раз в 68 торговых сессий12 сопоставимых движений / 818 наблюдений | +0.50% | +6.78% | +18.65% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.