+1 sessões
Retorno mediano -2.16%Observações completas: 5
- 50% central
- -3.65% … -0.34%
- Retornos positivos
- 20%
Disney · Sigma Moves
Movimentos de períodos encerrados, medidos pelo próprio histórico. Um motor. Cinco mercados. Sem previsões.
Último período fechado
Último movimento de Disney em relação ao próprio histórico.
DIS Raro
+6.27%
+2.85σ
Cerca de uma vez a cada 41 sessão
21 movimentos comparáveis / 860 observações
O que aconteceu depois
Todos os movimentos de pelo menos 2.5σ com histórico suficiente. Os resultados posteriores são estatísticas descritivas, sem instruções de investimento.
+7 sessões
Retorno mediano +0.92%Observações completas: 5
- 50% central
- -3.00% … +7.59%
- Retornos positivos
- 60%
+30 sessões
Retorno mediano +14.71%Observações completas: 5
- 50% central
- -7.22% … +19.54%
- Retornos positivos
- 60%
Cada movimento raro, em contexto
Instrumento: DIS (price return)
| Data | σ | Movimento | Raridade observada | +1 sessões | +7 sessões | +30 sessões |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 8 mar 2021 | +2.85σ | +6.27% | Cerca de uma vez a cada 41 sessão21 movimentos comparáveis / 860 observações | -3.67% | -3.30% | -9.47% |
| 28 jan 2021 | +2.55σ | +5.43% | Cerca de uma vez a cada 33 sessão25 movimentos comparáveis / 834 observações | -2.16% | +10.54% | +14.71% |
| 11 dez 2020 | +5.84σ | +13.59% | 2 vezes em 3 ano2 movimentos comparáveis / 803 observações | -3.65% | -3.00% | -7.22% |
| 9 nov 2020 | +6.35σ | +11.87% | 1 vezes em 3 ano1 movimentos comparáveis / 780 observações | -0.34% | +0.92% | +19.54% |
| 28 out 2020 | -2.55σ | -3.93% | Cerca de uma vez a cada 35 sessão22 movimentos comparáveis / 772 observações | +2.59% | +7.59% | +30.57% |
O número tem um método por trás
Sigma mede o retorno logarítmico em relação à volatilidade estimada antes do período. A raridade é contada com movimentos históricos reais, sem assumir normalidade.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
A volatilidade se adapta ao regime via EWMA (λ = 0.94 para dados diários e semanais). O retorno atual é excluído. Cada σ histórico usa sua própria volatilidade anterior.
As duas direções contam. A referência abrange até cinco anos. Sem excedências anteriores, o movimento é indicado como não observado antes; nunca se inventa um intervalo.
As ações usam retornos de preços ajustados por desdobramentos, sem reinvestir dividendos. Commodities são proxies de preços de ETF identificados, não preços à vista.
Perguntas por trás do sigma
O que significa um movimento de 3σ?
O retorno logarítmico é três vezes a volatilidade estimada de períodos anteriores. Sigma é negativo nas quedas e positivo nas altas.
Por que não usar a distribuição normal?
Os retornos têm caudas pesadas e volatilidade variável. Contamos excedências reais do sigma absoluto do mesmo instrumento e período.
Uma vez a cada 200 dias prevê o próximo evento?
Não. São períodos observados divididos por movimentos comparáveis. Os eventos podem se agrupar e o regime pode mudar.
Quanto histórico é necessário?
Três anos de observações padronizadas válidas após um ano de aquecimento; normalmente cerca de quatro anos de dados.
Todos os instrumentos são comparáveis?
O motor é comum, mas cada instrumento tem preços, calendário, volatilidade e amostra próprios. Commodities usam proxies ETF identificados.
O que acontece em dias tranquilos?
A página mostra o maior movimento coberto, a escala completa e recordes recentes. Dados ausentes são indicados separadamente.
Apenas informação. O histórico não é recomendação de investimento nem prevê movimentos futuros. Um movimento raro pode ser seguido por outro.