+1 сесс.
Медианная доходность +0.08%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- +0.00% … +0.48%
- Положительных результатов
- 67%
Euro / British Pound · Sigma Moves
Движения закрытых периодов относительно собственной истории. Один движок. Пять рынков. Без прогнозов.
Последний закрытый период
Последнее движение Euro / British Pound относительно собственной истории.
EURGBP Исключительное
+1.11%
+4.41σ
4 раз за 4 года
4 сопоставимых движений / 1,045 наблюдений
Малая историческая выборка
Что происходило после
Все движения ≥2.5σ с достаточной историей. Результаты после события — описательная статистика, не торговые рекомендации.
+7 сесс.
Медианная доходность +0.09%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- -0.97% … +0.94%
- Положительных результатов
- 50%
+30 сесс.
Медианная доходность -0.24%Завершённых наблюдений: 6
- Средние 50%
- -0.68% … +0.22%
- Положительных результатов
- 33%
Каждое редкое движение в контексте
Инструмент: EURGBP=X (price return)
| Дата | σ | Движение | Наблюдаемая редкость | +1 сесс. | +7 сесс. | +30 сесс. |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 29 сен 2021 | +4.41σ | +1.11% | 4 раз за 4 года4 сопоставимых движений / 1,045 наблюдений | +0.08% | -1.68% | -0.94% |
| 11 мая 2021 | -2.67σ | -0.88% | Примерно раз в 47 торговых сессий20 сопоставимых движений / 944 наблюдений | -0.03% | +0.41% | -0.43% |
| 7 апр 2021 | +3.98σ | +1.11% | Примерно раз в 184 торговые сессии5 сопоставимых движений / 920 наблюдений | +0.62% | +1.11% | +0.32% |
| 26 фев 2021 | +2.52σ | +0.90% | Примерно раз в 39 торговых сессий23 сопоставимых движений / 892 наблюдений | -0.31% | -1.22% | -0.06% |
| 1 янв 2021 | -3.91σ | -1.93% | Примерно раз в 170 торговых сессий5 сопоставимых движений / 852 наблюдений | +1.16% | +1.60% | -0.76% |
| 22 окт 2020 | -2.69σ | -1.16% | Примерно раз в 47 торговых сессий17 сопоставимых движений / 801 наблюдений | +0.09% | -0.22% | +0.38% |
За цифрой стоит метод
Sigma — лог-доходность относительно волатильности до периода. Редкость считаем по историческим σ, без предположения о нормальном распределении.
σt = ln(Ct / Ct−1) / vtvt ← t−1, t−2, …
EWMA адаптируется к режиму рынка (λ = 0.94 для дня и недели). Текущая доходность исключена. Каждая историческая σ рассчитана по собственной предшествующей волатильности.
Учитываются оба направления. Окно сравнения — до пяти лет. Если превышений раньше не было, показываем этот факт и размер истории, без придуманного интервала.
Для акций используются цены с поправкой на сплиты, без реинвестирования дивидендов. Для commodities явно указаны ETF-прокси: это не спотовые цены сырья.
Вопросы о сигме
Что означает движение 3σ?
Лог-доходность периода втрое больше волатильности, оценённой до него. Знак показывает направление: минус — снижение, плюс — рост.
Почему редкость не рассчитана по нормальному распределению?
У рыночных доходностей толстые хвосты и меняющаяся волатильность. Мы считаем реальные прошлые превышения абсолютной σ для того же инструмента и периода.
Предсказывает ли «раз в 200 дней» следующее событие?
Нет. Это число исторических периодов, делённое на число сопоставимых движений. События могут группироваться, а режим рынка — меняться.
Сколько истории требуется?
Не менее трёх лет пригодных σ после годового прогрева волатильности. Обычно нужны примерно четыре года исходных цен.
Все ли инструменты напрямую сопоставимы?
Движок общий, но у каждого инструмента собственные цены, календарь, волатильность и выборка. Для сырья используются явно подписанные ETF-прокси.
Что показывается в спокойные дни?
Наибольшее движение среди покрытых активов, полная шкала σ и недавние рекорды. Недостаток данных обозначается отдельно от спокойного рынка.
Только для информации. Исторические наблюдения не являются инвестиционной рекомендацией и не предсказывают будущие движения. За редким движением может последовать ещё одно.